康宁的人工智能机会才刚刚开始：分析师

美国银行证券分析师Wamsi Mohan重申了对康宁公司的买入评级。(NYSE：GLW），并将股价预期从223美元上调至243美元，这意味着该股较7月6日的196.79美元上涨约23.5%。

Mohan预计，康宁第二季度的业绩将增强人们对下半年更强劲的信心，光通信业务将推动营收和利润达到或超过预期。

美国银行预计第二季度收入为46.5亿美元，高于康宁约46亿美元的指导。该公司还预计调整后每股收益为76美分，接近该公司73美分至77美分指导范围的高端。

Mohan认为光通信是康宁的主要增长动力，并受到人工智能基础设施需求的支持。他表示，康宁正受益于规模扩大、横向扩展和跨行业的人工智能建设趋势，特别是在光纤、连接和布线方面。

美国银行预计第二季度光学收入为20.5亿美元，同比增长30.7%。在该部门中，企业收入预计将增长45%，达到11.2亿美元，而运营商收入预计将增长17%，达到9.32亿美元。

莫汉表示，需求与Lumen Technology Inc.有关。(NYSE：LUNN）、数据中心互连活动和光纤到户项目应该支持开利的势头。

即使在第一季度强劲的经济活动拉动了一些季节性需求之后，这种支持也应该继续下去。

美国银行将Solar视为康宁近期的主要阻力。莫汉预计，第二季度的晶圆厂转型将增加约3000万美元的费用，在下半年拖累缓解之前给利润率带来压力。

在玻璃创新方面，美国银行预计将出现中等个位数的环比和同比增长，其中Specialty Matters领衔。

Mohan还认为GlassBridge技术的长期前景以及与2029年至2030年左右先进半导体封装相关的未来玻璃基片机会。

美国银行将2028年每股收益预期从5.95美元上调至6.50美元，并将2027年每股收益预期从4.99美元上调至5.00美元。该公司目前预计2026年收入为193.2亿美元，2027年收入为248.8亿美元，2028年收入为305.7亿美元。

美国银行对康宁公司的估值是其2028年每股收益预期的37倍。莫汉表示，溢价倍数反映了显示、环境和专业领域的复苏，以及来自超大规模制造商和生成性人工智能需求的光学多年增长。

美国银行预计第三季度康宁的收入约为52亿美元，每股收益为87美分至91美分。前景反映了企业增长、开利收入更稳定以及太阳能相关压力的缓解。

康宁仍处于稳定的长期上升趋势。该股的交易价格比50日简单移动平均线189.18美元高出约5.3%，比100日平均线166.82美元高出19.4%，比200日平均线127.81美元高出55.9%。移动平均线也保持看涨排列，20日均线高于50日均线，50日均线高于200日均线。

短期内，股价接近20日均线199.25美元。这一水平可以作为一个重要的支撑点或阻力点。与此同时，20日指数移动平均线205.61美元高于当前价格，表明短期势头有所缓解。

相对强弱指数为49.22。RTI接近50预示着中性势头，表明该股正在盘整，而不是变得超买或超卖。

该股在6月份创下52周新高后，交易员们正在关注附近的技术水平。

该公司下一份财报预计将于7月28日发布。

华尔街预计每股收益为75美分，高于去年同期的60美分。预计收入将从40.4亿美元增加到46.2亿美元。

康宁的市净率为94.6，反映了溢价估值。

分析师维持共识买入评级，平均价格预测为206.60美元。分析师最近的行动包括：

GLW股价活动：根据Benzinga Pro数据，周一发布时，康宁股价上涨1.35%，至199.44美元。

照片来自Shutterstock

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